Staking-Übersicht
Dieser Leitfaden wird Ihnen vorstellen, wie das Staking mit Rocket Pool funktioniert (wie Ihr ETH eingesetzt wird und Ihre Belohnungen generiert werden) und die Möglichkeiten zum Staken zusammenfassen.
Wenn Sie nicht daran interessiert sind, wie Staking funktioniert und einfach nur lernen möchten, wie man staked, klicken Sie hier, um zu diesem Abschnitt zu springen.
Wie Ethereum-Staking funktioniert
Bevor wir zu Rocket Pool kommen, sprechen wir über Staking auf Ethereum im Allgemeinen. Seit dem Merge am 15. September 2022 besteht Ethereum nun aus zwei parallelen Blockchains: der Execution Layer (früher ETH1), die alle Transaktionsdaten von Ethereum enthält, und der Consensus Layer (auch bekannt als Beacon Chain, früher ETH2), die aus einem Netzwerk von Validatoren besteht, die gemeinsam die Gültigkeit jeder Transaktion und jedes ins Netzwerk übertragenen Blocks bestimmen.
Staking ist der Prozess der Erstellung und Wartung eines (oder mehrerer) dieser Validatoren auf der Beacon Chain, um dem Netzwerk zu helfen, die Konsistenz und Sicherheit der Ethereum-Blockchain aufrechtzuerhalten. Validatoren tun dies, indem sie auf Transaktionen und neue Blockvorschläge hören und bestätigen, dass der vorgeschlagene Block legale, gültige Transaktionen enthält, indem sie im Hintergrund einige Berechnungen und Überprüfungen durchführen. Gelegentlich dürfen sie selbst neue Blöcke vorschlagen.
Um sicherzustellen, dass das Netzwerk gegen böswillige Validatoren, die über den aktuellen Zustand der Chain lügen, widerstandsfähig ist, muss jeder Validator genau 32 ETH als "Stake" im Netzwerk hinterlegen. Die ordnungsgemäße Erfüllung ihrer Aufgaben und die Übereinstimmung mit der Mehrheit der anderen Validatoren bringt ihnen Belohnungen ein; eine fehlerhafte Ausführung und Angriffe auf die Chain kosten sie einen Teil ihres hinterlegten 32-ETH-Guthabens. Der abgezogene Betrag hängt von der Schwere des Angriffs und der Anzahl der daran beteiligten Validatoren ab.
Validatoren in Ethereum werden Attestierungen und Blockvorschlägen nach einem Zeitplan zugewiesen. Dies unterscheidet sich sehr vom alten Proof-of-Work (PoW)-System, wo jeder ständig versuchte, sich gegenseitig zu überholen und den nächsten Block vor allen anderen zu finden. Das bedeutet, dass Proof-of-Stake-Validatoren im Gegensatz zu PoW, wo ein Miner keine Blockbelohnung garantiert erhielt, es sei denn, er fand den nächsten Block, ein langsames, stetiges Einkommen garantiert haben, solange sie ihre Aufgaben erfüllen.
Zunächst wurden Validator-Belohnungen einfach auf der Beacon Chain gegen jeden Validator angesammelt und waren für ihren Betreiber unzugänglich. Seit dem "Shapella"-Hardfork werden Validator-Belohnungen routinemäßig "abgeschöpft" zur Execution Layer-Adresse, die durch die Withdrawal Credentials des Validators definiert ist.
Da die Execution- und Consensus-Layer nun zusammengeführt wurden, werden Validatoren zusätzlich mit Priority Fees für Transaktionen belohnt, die in von ihnen vorgeschlagenen Blöcken enthalten sind. Diese Priority Fees werden direkt auf der Execution Layer gemäß dem vom Blockvorschlagenden festgelegten "Fee Recipient" bezahlt. Wenn der Validator an einem MEV-Netzwerk teilnimmt, um einen von jemand anderem erstellten Block vorzuschlagen, wird dieser Builder dem Validator ein zusätzliches Trinkgeld geben, das als MEV-Belohnung bekannt ist. Diese ist ebenfalls direkt auf der Execution Layer verfügbar und wird zur gleichen Zeit wie Priority Fees bereitgestellt.
Wie Rocket Pool funktioniert
Im Gegensatz zu Solo-Stakern, die 32 ETH einzahlen müssen, um einen neuen Validator zu erstellen, müssen Rocket Pool Nodes nur entweder 8 ETH oder 16 ETH pro Validator einzahlen. Dies wird mit 24 ETH bzw. 16 ETH aus dem Staking-Pool kombiniert (den Staker im Austausch für rETH eingezahlt haben), um einen neuen Ethereum-Validator zu erstellen. Dieser neue Validator wird Minipool genannt.
Für die Beacon Chain sieht ein Minipool genauso aus wie ein normaler Validator. Er hat die gleichen Verantwortlichkeiten, die gleichen Regeln, die er befolgen muss, die gleichen Belohnungen und so weiter. Der einzige Unterschied besteht darin, wie der Minipool erstellt wurde und wie Abhebungen funktionieren, wenn der Node-Betreiber beschließt, den Minipool freiwillig zu beenden oder geslasht wird. Die gesamte Erstellung, Abhebung und Belohnungsverteilung wird von Rocket Pools Smart Contracts auf der Execution Layer gehandhabt. Das macht es vollständig dezentralisiert.
Der rETH-Token
Als Rocket Pool Staker besteht Ihre Rolle darin, ETH in den Deposit Pool einzuzahlen, was einem Node-Betreiber ermöglicht, einen neuen Beacon Chain Validator zu erstellen. Sie können so wenig wie 0,01 ETH staken.
Dabei erhalten Sie einen Token namens rETH. rETH repräsentiert sowohl wie viel ETH Sie eingezahlt haben als auch wann Sie es eingezahlt haben. Das Verhältnis umfasst Belohnungen, die Rocket Pool Node-Betreiber verdienen von:
- Der Beacon Chain selbst
- Priority Fees aus Blockvorschlägen
- MEV-Belohnungen aus Blockvorschlägen
Genauer gesagt wird der Wert von rETH durch das folgende Verhältnis bestimmt:
Da die Beacon Chain Belohnungen, Priority Fees und MEV-Belohnungen ständig akkumulieren, bedeutet dies, dass der Wert von rETH effektiv immer relativ zu ETH steigt. Der rETH/ETH-Wechselkurs wird ungefähr alle 24 Stunden basierend auf den von Rocket Pool Node-Betreibern verdienten Beacon Chain Belohnungen aktualisiert.
Um dies zu veranschaulichen, hier ist ein Diagramm des Wertes von rETH (relativ zu ETH) im Laufe der Zeit - wie erwartet zeigt es ein langsames, aber stetiges Wachstum:
Machen wir ein einfaches Beispiel zur Demonstration.
Angenommen, Sie staken ganz am Anfang, wenn 1 ETH = 1 rETH. Sie zahlen 10 ETH ein und erhalten 10 rETH zurück.
Nach ein paar Jahren wachsen die Guthaben auf der Beacon Chain aufgrund von Validator-Belohnungen. Angenommen, 128 ETH wurden mit Rocket Pool gestaked und die Summe aller Validator-Guthaben auf der Beacon Chain betrug 160 ETH. Dann wäre 1 ETH (128/160) = 0,8 rETH wert; umgekehrt wäre 1 rETH (160/128) = 1,25 ETH wert.
An diesem Punkt könnten Sie Ihre 10 rETH zurück an Rocket Pools Smart Contracts tauschen und 12,5 ETH als Gegenwert erhalten.
Das bedeutet, solange Sie rETH halten, staken Sie mit Rocket Pool! Sie müssen es nicht direkt von Rocket Pool erhalten. Sie können beispielsweise rETH an einer Börse kaufen; da jeder rETH-Token genau gleich ist, erhalten Sie automatisch die Vorteile des Stakings, nur indem Sie den Token halten!
Der Rücktausch von rETH gegen ETH direkt mit Rocket Pool ist nur möglich, wenn der Staking-Pool genügend ETH enthält, um Ihren Tausch zu bewältigen. ETH in diesem Pool stammt aus zwei Quellen:
- ETH, das andere Staker eingezahlt haben und das noch nicht von einem Node-Betreiber verwendet wurde, um einen neuen Validator zu erstellen
- ETH, das von einem Node-Betreiber zurückgegeben wurde, nachdem er einen seiner Validatoren beendet und seine Belohnungen von der Beacon Chain erhalten hat
Es ist möglich, dass der Liquiditätspool nicht genügend Guthaben hat, um Ihr Unstaking abzudecken, wenn Node-Betreiber den gesamten Staking-Pool auf der Beacon Chain eingesetzt haben. In diesem Szenario können Sie andere Wege finden, um Ihr rETH zurück zu ETH zu tauschen (wie eine dezentrale Börse wie Uniswap) - obwohl diese wahrscheinlich mit einer kleinen Prämie verbunden sind.
Als Alternative zum Halten und eventuellen Zurückgeben Ihres rETH an Rocket Pool steht es Ihnen frei, es in DeFi-Anwendungen zu verwenden. Sie können es handeln, verleihen, als Sicherheit verwenden... da rETH ein Standard-ERC20-Token ist, können Sie es auf jede Weise verwenden, wie Sie jeden anderen Token verwenden könnten.
Steuerliche Auswirkungen
Jedes Land hat seine eigenen Steuergesetze, und es wäre unmöglich, sie alle hier zu dokumentieren. In einigen Ländern kann die Einzahlung von ETH für rETH als steuerpflichtiges Ereignis betrachtet werden. Da rETH jedoch inhärent an Wert gewinnt, während die tatsächliche Menge des von Ihnen gehaltenen Tokens konstant bleibt, erzeugt das einfache Halten normalerweise keine steuerpflichtigen Ereignisse.
Dies kann rETH zu einem bevorzugten Staking-Token für langfristige Haltung machen, wenn Ihr Land zwischen kurzfristigen und langfristigen Kapitalertragssteuern unterscheidet.
Steuergesetze im Zusammenhang mit Kryptowährungen stecken noch in den Kinderschuhen; jeder Benutzer sollte seine eigene Recherche durchführen und erwägen, mit einem Steuerberater zu sprechen.
Nachfolgend finden Sie einige hilfreiche Websites, die Benutzern Steuerassistenz im Zusammenhang mit Ethereum bieten. Dies ist keine offizielle Empfehlung - Benutzer wird geraten, ihre eigene Recherche zu steuerlichen Auswirkungen und Strategien durchzuführen:
Wie man mit Rocket Pool staked
Wie oben beschrieben, sind Sie ein Rocket Pool Staker, solange Sie den rETH-Token halten. Wir werden hier mehrere gängige Möglichkeiten zusammenfassen, um ihn zu erwerben.
Alle hier beschriebenen Methoden basieren auf der Verwendung einer Ethereum-Wallet wie MetaMask. Wenn Sie noch nie eine Ethereum-Wallet verwendet haben, empfehlen wir Ihnen dringend, mehr über sie zu lernen und sie zu üben, bevor Sie mit Rocket Pool staken. Die folgenden Abschnitte enthalten einige Schritte, die mit MetaMask als Beispiel demonstriert werden; sie sollten sich leicht genug auf Ihre gewählte Wallet übertragen lassen, damit Sie folgen können.
Direkt über Rocket Pool
Mit dieser Methode verwenden Sie eine Web3-Wallet (wie MetaMask) und interagieren mit der Rocket Pool Website, um ETH gegen rETH zu tauschen und umgekehrt. Diese Methode garantiert, dass Sie genau die Menge rETH erhalten, die Ihr ETH wert ist, da sie direkt von Rocket Pools Smart Contracts stammt, aber sie kann etwas teuer sein, wenn die Gas-Preise des Netzwerks hoch sind und Sie eine relativ kleine Menge ETH staken.
Wenn Sie das Staking im Hoodi Testnet üben, ist die direkte Methode oben derzeit die einzige unterstützte Option.
Klicken Sie hier, um zu erfahren, wie man direkt über Rocket Pool staked.
Über eine dezentrale Börse auf Ethereum (Layer 1)
Mit dieser Methode greifen Sie auf eine dezentrale Börse wie Balancer oder Uniswap zu und kaufen rETH mit Ihrem Token Ihrer Wahl, genau wie Sie jeden anderen Token-Tausch durchführen würden.
Rocket Pool hat offiziell einen Balancer Composable Stable Pool erstellt. Composable Stable Pools sind ideal für Token wie rETH, weil sie den vom Oracle DAO gemeldeten echten Wechselkurs berücksichtigen - das bedeutet, dass der Austausch damit viel geringeren Slippage und niedrigere Gebühren als eine konventionelle dezentrale Börse hat, sodass Sie ein viel besseres Angebot beim Kauf oder Verkauf von rETH erhalten.
Deshalb und weil es eine kleinere Transaktionsgebühr hat als der direkte Tausch über die Rocket Pool Website, empfehlen wir dringend, Balancer zu verwenden, wenn Sie über diese Route staken möchten.
Wenn Balancer für Sie nicht funktioniert, gibt es auch einen ETH-rETH-Liquiditätspool auf Uniswap. Beachten Sie, dass dies ein konventioneller Pool ist, sodass Sie von Slippage und höheren Gebühren betroffen sind, wenn Sie ihn verwenden, aber die Gas-Gebühr wird immer noch niedriger sein als das direkte Staking über die Rocket Pool Website.
Über eine dezentrale Börse auf einem Layer-2-Netzwerk
Mit dieser Methode beginnen Sie damit, Ihr bestehendes ETH (oder andere Token Ihrer Wahl) auf ein Ethereum Layer-2-Netzwerk wie Optimism oder Arbitrum zu überbrücken und verwenden dann eine dezentrale Börse auf dem Netzwerk, um rETH zu kaufen. Wenn Sie bereits Token auf einem Layer-2-Netzwerk haben, ist diese Methode überzeugend, weil die Transaktionsgebühren etwa 10x kleiner sind als auf dem Ethereum-Mainnet. Wenn Sie jedoch noch kein Layer-2-Netzwerk verwendet haben, erfordert es einige zusätzliche Schritte für die Einrichtung.
Video-Demonstration
Community-Mitglied Kevster hat ein hilfreiches Video zusammengestellt, das jede dieser Optionen Schritt für Schritt demonstriert:
Für eine detailliertere Beschreibung wählen Sie aus den obigen Links aus, welche Methode Sie verwenden möchten, und folgen Sie der Anleitung für diesen Abschnitt.